Российский лизинг: настоящее и будущее

Начавшееся в 2017 г. восстановление российской экономики и переход ее в стадию роста требует глубокой структурной перестройки и модернизации отдельных предприятий и отраслей. Это связано, прежде всего, с моральным и техническим отставанием основных фондов российских предприятий от зарубежных аналогов и высокой степенью их физического износа (табл. 1).
Основными источниками финансирования обновления основных фондов в РФ являются собственные средства предприятий, которые составляют 50%, что явно недостаточно для технического перевооружения страны. Остальная часть источников приходится на банковский кредит и лизинг. При этом лизинг имеет ряд существенных преимуществ перед банковским кредитом:
● менее жёсткие требования к лизингополучателю, чем требования к заёмщику при получении банковского кредита;
● меньший срок рассмотрения заявки на получение лизинга;
● более гибкие условия расчёта графика лизинговых платежей и возможность его изменения в течение действия договора;
● более длительные сроки финансирования лизинговых сделок, чем сроки кредита;
● отсутствие требований по дополнительному обеспечению лизинга либо таковые существенно ниже, чем при кредите;
● независимость лизингового имущества от претензий кредиторов лизингополучателя;
● отнесение лизинговых платежей на затраты;
● возможность включения в лизинговые платежи налога на имущество, транспортного налога, страхования и прочих расходов;
● возможность применения ускоренной амортизации;
● минимальный объём вложений на инвестиционной стадии;
● учёт предмета лизинга как на балансе лизингополучателя, так и лизингодателя;
● возможность реализации проекта «под ключ» (от разработки технического проекта до передачи готового объекта, введенного в эксплуатацию).
Современный лизинг оказывает положительное влияние на стимулирование инвестиционного спроса, а рост общего количества лизинговых сделок в структурообразующих отраслях промышленности и сельского хозяйства способствует повышению их технической оснащённости, переходу на инновационные технологии, что в конечном итоге приводит к преодолению сложившихся диспропорций в экономике. В свою очередь, использование основных средств, полученных в лизинг, позволяет российскому бизнесу увеличить предложение и ассортимент товаров и услуг.
В настоящее время российский рынок лизинга после периода стагнации перешел к активному росту (табл. 2).
Основным фактором развития лизинговой отрасли послужила стабилизация в экономике и снижение стоимости ресурсов лизинговых компаний за счет снижения Банком России ключевой ставки, что позволило значительно расширить спектр предлагаемых продуктов. Новые предложения лизинговых компаний совпали с возобновившимся спросом предпринимателей на новую технику и оборудование, покупка которых была вынужденно отложена из-за затянувшейся рецессии.
Другим фактором роста стали программы государственной поддержки отраслей промышленности и реализации концепции импортозамещения (в том числе с участием механизма лизинга) в рамках Фонда развития промышленности (ФРП) .
Фонд дал возможность предпринимателям получать заем 5–500 млн руб. под 1%.
Условия займа:
● предоставляется для финансирования от 10% до 90% первоначального взноса (аванса) лизингополучателя, составляющего от 10% до 50% от стоимости приобретаемого в рамках договора промышленного оборудования;
● максимальный размер займа Фонда составляет до 27% от общей стоимости промышленного оборудования;
● минимальный общий бюджет проекта – 20 млн руб.
Особенности займа:
● лизингодателем в рамках проекта выступает уполномоченная лизинговая компания;
● финансирование проекта может привлекаться со стороны уполномоченного банка;
● процентная ставка по кредиту, предоставляемому Уполномоченным банком Уполномоченной лизинговой компании, не должна превышать уровень процентной ставки, установленной ЦБ РФ по кредитам, предоставляемым ЦБ РФ Уполномоченным банкам на рефинансирование кредитов, выданных Уполномоченными банками Уполномоченным лизинговым компаниям +2,5 процентных пункта.